總部位于美國的跨國承包生產商Jabil Circuit Inc.公司計劃收購亞洲大型電子注塑商臺灣綠點高新科技股份有限公司。
總部位于臺灣臺中的綠點公司成立于1979年,約有員工30000人,配備的成型機超過500臺,其公布的2005年銷售額為113億新臺幣(27.1億元人民幣)。
綠點公司在中國大陸建有7座工廠,在臺灣和馬來西亞各有1座工廠。這些工廠與Jabil公司的現有工廠有部分重復,但看起來不太可能進行合并。
Jabil公司于11月23日在臺灣宣布了為期50天的投標報價,以每股109美元的現金方式收購綠點公司所有的優先股。此次交易價約為8.75 -9億美元(69-70.9億元人民幣),可能于明年春天完成。
雙方于2005年底開始進行談判,綠點公司有42.7%的發出在外股份股東同意此次收購。
Jabil公司總裁兼CEO Timothy Main在11月22日與證券分析師召開的電話會議上說,綠點公司在“設計和生產用于消費品和手機產品市場的塑料及金屬件方面處于市場領先水平”,在全球手機機殼市場占有12%的份額。綠點公司自稱是世界第四大手機外殼生產商。
來自美國紐約的債券分析師Fitch Ratings說,綠點公司最大的客戶摩托羅拉公司和索尼愛立信公司將為Jabil公司提供潛在新客戶,以補充Jabil公司現有的諾基亞業務。Fitch說,雖然綠點公司的金屬件生產規模也不小,但該公司主要從事的仍是塑料注塑。
綠點公司在高級化妝品裝飾和鍍膜技術上實力雄厚,還采用了Main所說的“替代材料”,包括鎂。Main說,要求此類生產能力的原始設備生產商范圍不大,這“縮小了可滿足原始設備生產商要求的主要供應商數量。綠點公司就是其中之一。”Main說,綠點公司擁有“標準品牌塑料和金屬的專業技術”,Jabil公司可將此“利用在其他生產上”。
此外,綠點公司用于內部生產的大部分模具也是自己制造的。Main說,在Jabi公司內部利用綠點的模具產能有很大潛力。“綠點公司的模具產能很大,這使我們備感鼓舞。”
Jabil公司最大的競爭對手是Celestica Inc.公司、Flextronics International Ltd.公司、鴻海精密工業股份有限公司、Sanmina-SCI Corp.公司和Solectron Corp.公司。其中部分競爭對手已在近年內實現了縱向一體化,除了原有的承包裝配和供應鏈管理,還增加了內部成型、模具生產和設計等功能。
Main說,雖然對綠點的收購將拓寬Jabil公司的生產范圍,但Jabil將繼續起用外部供應商。Main說:“結合各種供應商的優勢能使我們提供更好的解決方案。我們必須在各國市場占據優勢。”Jabil公司將保留綠點公司的名稱,將綠點公司作為獨立企業進行運作,并在某些綜合性服務上進行合作銷售。
花旗集團為Jabil公司的本次交易提供了咨詢建議。
臺灣媒體在11月初報道說,Flextronics公司和鴻海公司也曾與綠點公司就收購一事進行了接洽。但綠點公司一位女發言人在11月23日對此予以澄清,她說綠點公司只與Jabil公司就合并事宜進行了實質性的商討。
這位女發言人說,綠點公司缺乏子組件的裝配能力,因此對合并也頗有興趣。
總部位于美國佛羅里達州St. Petersburg的Jabil公司已推遲遞交截止8月31日的上一財年公司年報,并對其歷來的股票認購權發放規定進行評估。為此,Jabil公司正對美國證券交易委員會和紐約地方檢查官的調查做出回應,同時與相關的多位股東代表進行交涉并應對證券集體訴訟。
Jabil公司在9月26日提交的未審計數據顯示其財年銷售額為103億美元(812億元人民幣)。
在截止2005年8月31日的上一財年中,Jabil公司公布的銷售額為75.2億美元(592億元人民幣),利潤為2.318億美元(18.3億元人民幣)。當時Jabil公司共有40000名員工。